Bollinger Bands Und Keltner Kanäle

Einführung in die Squeeze-Wiedergabe Die Squeeze-Wiedergabe ist ein Volatilitäts-Setup. Es beginnt tatsächlich mit einem ungewöhnlichen Mangel an Volatilität für den Markt, dass Sie handeln. Mit anderen Worten, ein Markt ist der Handel mit viel weniger Volatilität als in der Regel ist die Beurteilung der Märkte historische Daten. Kernpunkt: Der Squeeze Play beruht auf der Prämisse, dass Aktien und Indizes zwischen Perioden mit hoher Volatilität und geringer Volatilität schwanken. Wenn Perioden geringer Volatilität auftreten, sollte ein Markt schließlich wieder auf sein normales Niveau der Volatilität zurück. Die bekannten Bollinger Bands und. Die viel weniger bekannten Keltner Channels. Sowohl die Bollinger-Bands als auch die Keltner-Kanäle verwende ich die Standard-Standardeinstellungen, die auf der breiten Mehrheit der Handelsplattformen verwendet werden, die ich gesehen habe: Bollinger-Bänder: Länge 20, Standardabweichung, 2 Keltner-Kanäle: Länge 20. Es gibt zwei Versionen der Keltner Kanäle, die häufig verwendet werden. Ich verwende die Version, in der die Bänder von Average True Range abgeleitet werden. Wenn ich sah, wie Keltner Kanäle in verschiedenen Charting-Programme konfiguriert sind, Ive bemerkte, dass es einige kleinere Variationen. Sie sollten nicht nur sicher sein, dass Sie mit der Formulierung, die durchschnittliche True Range verwendet, sondern auch, dass die Mittellinie der 20-Periode exponentiellen gleitenden Durchschnitt ist. Bollinger Bands wurden bekannt als ein Trading-Tool von John Bollinger in den frühen 1980er Jahren. Eine Bollinger-Band erzählt Ihnen die Höhe der Volatilität gibt es einen bestimmten Markt relativ zu der jüngsten Vergangenheit. Wenn ein Markt gegenüber der jüngsten Vergangenheit sehr volatil ist, wird die Bollinger-Band expandieren. Wenn ein Markt eine relativ niedrige Volatilität im Vergleich zur jüngsten Vergangenheit durchlebt, wird sich die Bollinger-Band zusammenziehen. Eine Bollinger-Band besteht aus drei Linien, die für jeden Tag gezeichnet werden, schließen sich im Laufe der Zeit. Ein einfacher gleitender Durchschnitt. Der einfache gleitende Durchschnitt plus zwei Standardabweichungen, die sich aus den Schlusskursen ergeben. Der einfache gleitende Durchschnitt minus zwei Standardabweichungen von Schlusskursen. Verschiedene Parameter im Bollinger-Band können wie die Periode des einfachen gleitenden Durchschnitts und die Anzahl der verwendeten Standardabweichungen eingestellt werden. Verwenden Sie Parameter, die in der Regel die Standardeinstellung sind. Bollinger-Bänder: Länge 20, Standardabweichung 2 Der statistische Ausdruck, den Sie normalerweise im normalen Gespräch hören, ist 8220 Standardabweichung.8221 Das Verständnis dieses Begriffs ist der Schlüssel, um zu verstehen, wie eine Bollinger-Band Schwankungen im Grad der Volatilität erkennt und anzeigt. Standardmäßig wird die Standardabweichung bestimmt, inwieweit der aktuelle Schlusskurs vom mittleren Schlusskurs abweicht. Die Formel für die Berechnung der Standardabweichung ist ziemlich komplex, und I8217m, die das Risiko einer Überdimensionierung (und beleidigenden mathematischen Phds) ausüben, aber das allgemeine Konzept ist, dass je weiter der Schlusskurs vom durchschnittlichen Schlusskurs ist, desto volatiler ein Markt ist. Und umgekehrt. Das bestimmt den Grad der Kontraktion oder Ausdehnung einer Bollinger-Band. Here8217s What8217s fehlen in Bollinger Bands Bevor ich mit der Diskussion, lassen Sie mich feststellen, dass I8217m sicher gibt es viele Händler, die die Bollinger Bands finden, um ein wertvolles Trading-Tool von selbst sein. Ich denke, dass8217s fein und ich wünsche ihnen gut. Ich weiß nur, dass meine persönlichen Anforderungen als Händler aus riskanter Perspektive diktieren, dass ich mehr Informationen benötige als was ich von Bollinger Bands alleine bekommen kann. Als Schüler von Bollinger Bands wissen, wenn die Bands schmal werden, wird ein Breakout auftreten. Aber wie eng ist schmal Chart auf Market Warrior, das Flaggschiff von Mikulaforcasting erstellt. Tabelle 1 Anmerkung: Die blauen Linien sind Bollinger-Bänder. Am Punkt 1 zeigen die roten Pfeile eine Bollinger Band Squeeze an. Am Punkt 2 zeigen die roten Pfeile eine weitere Bollinger Band Squeeze an. What8217s schwer über diese Situation ist, dass Sie nicht wissen, wie diese Squeeze qualifizieren. Was wir tun müssen, ist zu quantifizieren, wie eng ist eng, so dass Sie bestimmen können, wenn ein potenzieller Handel ausgelöst wird. Die Art und Weise, wie wir dies tun, ist, den Keltner-Kanal dem Diagramm hinzuzufügen. Was sind Keltner-Kanäle Keltner-Kanäle, die ursprünglich von Chester Keltner in den 60er Jahren entstanden und später von Linda Raschke modelliert wurden, ähneln den Bollinger-Bands. Sie bestehen aus einer Mittellinie mit einem oberen und einem unteren Band. Der große Unterschied zwischen diesen beiden Indikatoren ist: Bollinger-Bänder: Der Abstand der äußeren Bänder von der Mittellinie basiert auf der Bewegung des Schlusskurses. Je mehr sich der Schlusskurs von Tag zu Tag bewegt, desto mehr dehnen sich die äußeren Bänder von der Mittellinie weg. Keltner Kanal: Der Abstand der äußeren Bänder von der Mittellinie basiert auf dem Bereich von hoch zu niedrig auf einer täglichen Basis. Je mehr die Reichweite variiert, desto mehr dehnen sich die äußeren Bänder von der Mittellinie weg. Wie bei den Bollinger Bands ist die Formel für Keltner Channels eher involviert. Wir könnten in sie hinein, aber Id nur vermitteln nur das allgemeine Konzept. Die Idee hinter Keltner Channels ist, dass der Abstand zwischen den Mittellinien und den äußeren Bändern die mathematische Norm darstellt. Als solche würden Sie normalerweise erwarten, dass alle der aktuellen Preis-Aktion in den Bands des Keltner-Kanal enthalten zu sehen. Der traditionelle Gebrauch des Keltner Kanals ist, nach einer Handelschance zu suchen, wenn die Preisaktion außerhalb des Keltner Kanals bricht. Wenn das passiert, bedeutet dies, dass ein ungewöhnliches Maß an Impuls auf den Markt kommt und ein starker Richtungswechsel im Gange ist. Aber hier ist die nützlichste Beobachtung aus der Perspektive des Squeeze Play. Gehen Sie zurück und schauen Sie sich die Bollinger Band-Definition. Denken Sie daran, die Bands sind eine Funktion, wie viel der aktuelle Schlusskurs unterscheidet sich von der durchschnittlichen Schlusskurs. Das vereinfacht es ein bisschen, aber das ist die allgemeine Idee. Der Keltner Channel basiert nun auf dem Bereich zwischen High und Low. Lass mich dir eine Frage stellen. Was denken Sie, neigen, mehr änderung zu zeigen, wenn der Markt von einem außergewöhnlich nicht-volatilen Zustand zurück zu normalem Volatilitätszustand a geht. Die Differenz zwischen dem aktuellen Schlusskurs und dem durchschnittlichen Schlusskurs oder b. Der Bereich zwischen dem hohen und dem niedrigen Heres meine Antwort: Während beide Werte tendieren zu ändern, ist die Antwort ein. Closing Werte neigen dazu, mehr Veränderung als die Handelsspanne zeigen. Als Ergebnis davon werden die äußeren Bänder der Bollinger-Bänder dazu neigen, sich schneller auszudehnen und zusammenzuziehen als die äußeren Bänder der Keltner-Kanäle. Jetzt siehe Grafik 2 unten Bollinger Keltner. Jetzt können Sie sehen, wie diese Beziehung ermöglicht uns einen klaren Hinweis auf mögliche Trades, die aus Volatilitätserweiterungen. Bollinger BandBlue Keltner ChannelRed In Tabelle 2 können wir nun den Squeeze qualifizieren, nachdem wir den Keltner Channel überlagert haben. Sie nehmen nur ein Squeeze-Spiel, das die folgenden Kriterien erfüllt: Sie betrachten nur ein Squeeze-Spiel, wenn sowohl die oberen und unteren Bollinger Bands gehen in den Keltner Channel. Die Punkte 1 und 2 zeigen Beispiele für die Bollinger Bands (blaue Linien), die innerhalb des Keltner Kanals (rote Linien) gehen. An diesen Punkten, Sie wissen, dass der Squeeze begonnen hat. Wenn die Bollinger Bands (BOTH blaue Linien) aus dem Keltner Channel kommen (rote Linien), ist der Squeeze freigegeben worden und ein Umzug wird stattfinden. Bollinger Bands und Keltner Channels erzählen, wann ein Markt von geringer Volatilität zu hoher Volatilität übergeht. Mit diesen beiden Indikatoren zusammen ist eine wertvolle Technik an sich und ich würde mir vorstellen, dass einige von euch in der Lage, es zu nutzen. In zusätzlichen dieser 2 Super-Indikatoren, Hinzufügen Momentum Volumn und wenden Sie das Wissen der Leuchter wird weiter bezaubern Sie Ihre Macht in Squeeze Play. Diese können Sie interessieren: What039s der Unterschied zwischen Bollinger Bands und Keltner Channels In der technischen Analyse gibt es einen kleinen Unterschied zwischen Keltner Kanäle und Bollinger Bands. Vor der Prüfung der Unterschiede ist es wichtig zu verstehen, dass diese Indikatoren verwendet werden, um die Volatilität zu messen. Kauf - und Verkaufssignale werden von jedem Indikator erzeugt, wenn der Kurs des zugrundeliegenden Vermögenswertes den oberen oder unteren Kanal überschreitet und über oder unter dem Schlüsselkanalniveau kreuzt. Bei Stieren signalisiert eine Bewegung unterhalb des unteren Kanals Überverkaufsbedingungen, und Kaufsignale werden erzeugt, wenn der Preis über den unteren Kanal zurückgeht. Für die Bären werden Verkaufssignale erzeugt, wenn sich der Kurs über das obere Band bewegt und dann wieder darunter schließt. Beim Betrachten von Bollinger-Bändern werden die Kanäle unter Verwendung der Standardabweichung des zugrunde liegenden Assets erzeugt, während Keltner-Kanäle den mittleren True Range verwenden. Es ist wichtig zu beachten, dass abgesehen davon, wie die Kanäle erstellt werden, die Interpretation dieser Ebenen im Allgemeinen die gleichen sind. Werfen Sie einen Blick auf das Diagramm der Starbucks Corp. (SBUX), youll sehen, dass Kauf - und Verkaufssignale an den blauen und roten Pfeilen erzeugt werden. (Für mehr zu diesem Thema, check out Mit Bollinger Band Bands To Gauge Trends) Wenn Sie genau hinsehen, das Diagramm von Starbucks (SBUX) mit Keltner Kanäle als Overlay anstelle von Bollinger Bands, youll sehen, dass sie ähnlich aussehen, aber wegen Die Differenz, wie die Band berechnet wird, die Entscheidungspunkte fallen auf etwas andere Ebenen. (Für mehr, schauen Sie sich Capture-Gewinne mit Bands und Kanäle) Da Keltner Kanäle durchschnittliche wahre Bereich statt Standardabweichung verwenden, ist es in der Regel mehr zu sehen, mehr Kauf-und Verkaufssignale in Keltner Kanäle erzeugt als bei Verwendung von Bollinger Bands. Zum Beispiel würden einige Händler drei Verkaufssignale unter Verwendung von Bollinger Bands vs vier Verkaufssignalen unter Verwendung von Keltner Channels berücksichtigen. In der Praxis sind Bollinger-Bänder bei aktiven Händlern aufgrund der statistischen Signifikanz der Verwendung von Standardabweichung im Vergleich zum durchschnittlichen wahren Bereich populärer. Beispiele für Keltner-Kanäle versus Bollinger-Bänder 5 Beispiele für Keltner-Kanäle versus Bollinger-Banden Ich bin eine selbst proklamierte ATR Fanatiker, aber ich habe nicht erforscht Keltner Kanäle. Der Keltner-Kanal ist ein nacheilender Indikator auf dem Chart, der eine Kombination von exponentiellen gleitenden Durchschnittswerten und dem durchschnittlichen True Range (ATR) als Eingaben verwendet. Im Gegensatz zu Bollinger Bands. Die Standardabweichungen verwendet, um die Breite des Kanals zu berechnen, verwendet Keltner Channels den exponentiellen gleitenden Durchschnitt und einen Multiplikator auf der ATR, um die oberen und unteren Bänder zu bestimmen. Im nicht so wissenschaftlich wie meine anderen Händler Brüder sind, so Im nicht gehen, um in die Details der Keltner-Channel-Formel, sondern wird Ihnen zeigen, die Eingänge des Keltner-Kanal. Das Kennzeichen Keltner Channel verwendet zwei Eingänge, um das Kennzeichen zu konfigurieren. Die erste ist die Länge des exponentiellen gleitenden Mittelwertes und der zweite ist der Multiplikator, den Sie mit der ATR einfaktorisieren möchten. Keltner-Kanal-Eingänge Eine gute Faustregel ist, je länger der exponentielle gleitende Durchschnitt ist, desto größer die Verzögerung der Anzeige. Je höher der Multiplikator, desto größer die Breite des Keltner Kanals. Sie sollten sich diese beiden Punkte bei der Festlegung Ihrer Keltner Channel-Handelsstrategie nicht entgehen lassen. Wenn Sie mehr von einem Verständnis um die tatsächliche Formel für die Keltner Kanäle wollen, besuchen Sie bitte diese Wikipedia-Artikel. Nun konnte ich immer wieder darüber nachdenken, wie Linda Raschke die Chester-Keltners-Formel anpaßte und dennoch der Indikator noch Keltner Channels heißt, aber ich würde lieber in die Charts des Vergleichs der Keltner-Bands mit den Bollinger-Bands eintauchen. Auch hier, wenn Sie für mehr technische Artikel auf den beiden Indikatoren suchen. Es gibt Tonnen von Pfosten auf dem Netz. Ich dachte, ich würde nur auf den Vergleich halten und lassen Sie die Zahl knirscht bis zu den Mathematikern. Damit können Sie in unser erstes Arbeitsbeispiel eintauchen. Nur um klar zu sein, verwenden wir die Standardeinstellungen für die Keltner-Kanäle und Bollinger-Bänder, die in den meisten Handelsplattformen, die 20 Perioden sind, gefunden werden. Beispiel 1 - Riding the Trend Im folgenden Diagrammbeispiel werden ein 5-minütiges Diagramm von Ford mit den Standardeinstellungen des Keltner-Kanals von 20, 1 und die Standardeinstellungen für die Bollinger-Bänder überprüft. Sie sehen auf dem ersten Blick, dass der Kanal auf dem Keltner Kanal viel fester ist. Keltner Channel vs Bollinger Bands - Beispiel 1 In diesem speziellen Beispiel war es viel klarer für mich mit dem Keltner Channel, dass Ford getan wurde, sobald es seinen Höhepunkt erreicht. Wenn Sie das Beispiel vergrößern, können Sie sehen, dass es zwei grüne Balken und eine rote Balken, die vollständig außerhalb der Umschläge waren. Sobald die zweite Kerze unter dem Tief des vorhergehenden roten Leuchters und innerhalb der Umschläge schloss, war Ford fertig. Nun, wenn man sich die exakt gleichen Chart, aber mit den Bollinger Bands, war die Aktion ordentlich innerhalb der Umschläge, so wie ein Händler haben Sie eine härtere Zeit zu identifizieren, wenn ein Bestand zu brechen wird. Wenn Sie Day-Trading mit dem Keltner Channel, mit der Fähigkeit, schnell bemerken, wenn ein Trend ändern kann, ist riesig. Daher, in dem Beispiel des Reitens der Trend und wissen genau, wann man aus dem Bus, Im gehend zu sagen, Keltner 1, Bollinger Bands 0. Beispiel 2 - Stark Trending Stocks Keltner Kanal vs Bollinger Bands - Beispiel 2 Für diejenigen von Ihnen fragen, was Ist der Unterschied zwischen diesem Beispiel und Reiten den Trend, es kommt wirklich auf die Impulsivität der Bewegung. Wie Sie in der obigen Grafik sehen können, blieb die Preisaktion größtenteils völlig außerhalb des Keltner Kanals. In unserem ersten Beispiel war die Preisbewegung nicht so extrem. Okay, zurück zum zweiten Beispiel, ging JDST auf einen Lauf, den wir alle gerne in regelmäßig teilnehmen würde. Die Frage kommt, auf welchen Indikator ich mich früher beziehen würde und erlaube mir, die impulsive Bewegung höher zu fahren. Ohne Zweifel machten die Keltner Channels sehr deutlich, wann JDST ausbrach. Sobald der Umzug begann, würde ich sagen, dass sowohl die Keltner Kanäle und Bollinger Bands tat einen tollen Job, damit der Trend zu entwickeln. Durch den frühen Einstieg im Vorlauf muss ich den Keltner Kanälen rund 2 geben. Unsere Kerbe steht jetzt bei Keltner Channels 2, Bollinger Bands 0. Nur eine Nebennote, vorausgesetzt, Sie sind Day-Trading, dann würde die große Lücke am nächsten Tag nicht gelten, weil Sie Ihre Position geschlossen haben würde. Beispiel 3 - Late Day Breakout Der späte Tagesausbruch ist der Fluch meiner Existenz. Ich verbrachte 20 Monate jagen diese späten Tagesblüher, bevor endlich klar, dass dies nicht meine Berufung. In dem folgenden Beispiel werden wir graben, ob die Keltner-Kanäle oder Bollinger-Bänder besser erkennen können, wann ein Bestand beginnt, sich spät in den Tag zu entwickeln. Keltner Channel vs Bollinger Band - Beispiel 3 Wie Sie sehen können, stieg UAL scharf nach unten auf der 5-Minuten-Chart. Es gab eine Schaukel niedrig setzte in herum 1.30 Uhr, und dann die Aktie hatte eine leichte Retracement vor dem Testen der täglichen niedrig wieder um 14.25 Uhr. Dies ist, wo ich würde einsperren, wie würde ich gezwungen, eine Entscheidung zu treffen. Das Volumen wäre natürlich hell, wie wir am frühen Nachmittag waren, aber es ist ein neues Tief. Die Keltner Kanäle bieten uns einen schönen Vorsprung, wenn der Leuchter ganz außerhalb des Keltner Kanals schließt. Während die Volumen - und Preisaktion nicht signifikant gewesen sein dürfte, konnten Sie deutlich erkennen, dass die Volatilität mit einer nahen Außenseite des Kanals im Spiel war. Jetzt, da wir das Bollinger Band Beispiel betrachten, war die Aktie immer noch schön im Inneren der Bands sitzen, wenn auch auf den Bands. Für dieses Beispiel muss ich mit dem Keltner Channel gehen, denn ich werde immer mit außerhalb der Bands gehen, im Gegensatz zu den Bands in Bezug auf die Stärke des Trends. Unsere Kerbe steht jetzt bei Keltner Kanäle 3, Bollinger Bands 0. Beispiel 4 - Morgenstundung Die Morgenstornierung ist ein weiteres starkes Tageshandelsmuster, da die Aktien scharfe Schnappbewegungen erleben werden. Keltner Channel vs Bollinger Band - Beispiel 4 ALTR erlebte am 29. Mai eine hohe Lautstärke. Als ich den Keltner Kanal überprüfte, erkannte ich, dass die Leuchter weit über dem oberen Kanal lagen. Also, sobald ALTR begann, es aufzugeben, wie warst du, seine Zeit zu kurz zu wissen oder wo du deine lange Position beenden kannst. Umgekehrt, wenn wir uns die Bollinger Bands anschauen, sobald der Vorrat innerhalb der Bands kommt, Ärger. Daher eignen sich Bollinger-Bänder bei der Rückwärtsumkehrung besser, da der Indikator auf Standardabweichungen basiert. Je verrückter die Aktion, desto breiter werden die Bollinger Bands, die deutlich zeigen die Aufschlüsselung, wenn die Aktie beginnt, es aufzugeben. Unsere Kerbe steht jetzt bei Keltner Channels 3, Bollinger Bands 1. Beispiel 5 - Choppy Stocks Keltner Channel vs Bollinger Band - Beispiel 5 Choppy Märkte sind eine Realität des Handels, ob wir es mögen oder nicht. Also, wenn es darum geht, ordnungsgemäß mit dem Preis-Aktion, die Indikator macht einen besseren Job der Filterung der Lärm Wie Sie sehen können, ist der Keltner Channel empfindlicher auf die Preisentwicklung in engen Kanälen, daher kaufen und verkaufen Signale könnte sein Ein wenig übertrieben. Da jedoch die Bollinger-Bänder unter Verwendung von Standardabweichungen berechnet werden, machen die Bänder eine viel bessere Arbeit, um das Rauschen innerhalb eines Bereichs-gebundenen Marktes herauszufiltern. Deshalb muss für Choppy-Märkte das Nicken auf Bollinger Bands gehen. Unsere endgültige Punktzahl kommt in mit Keltner Kanäle 3, Bollinger Bands 2. In Zusammenfassung Jeder dieser Preis-Lagging-Indikatoren tun einen tollen Job für das, was sie entworfen sind, zu tun. Da die Volatilität in die Keltner-Kanäle eingebacken wird, macht der Indikator eine ehrfurchtgebietende Aufgabe, Einblicke in Aktien zu erhalten, wenn sie die Tendenz verfolgen, starke Trends höher oder brechen. Während die Standardabweichungskomponente von Bollinger-Bändern genug von einem Bereich zwischen den oberen und unteren Bändern ergibt, um signifikante Lücken besser zu handhaben, die scharf umkehren und räumlich begrenzte Märkte umkehren. An diesem Punkt, Im vorausgesetzt, Sie fragen sich, welche Indikator ist besser und in der wahren Form eines Händlers, werde ich beides sagen. Wie in diesem Artikel erwähnt, versuchen zu sagen, ein Indikator ist besser als ein anderer ist relativ. Es kommt wirklich auf die 5 Szenarien, die Sie versuchen zu handeln und Ihre Trading-Ziele. Um zu sehen, wie Tradingsim helfen kann, Ihre Handelsleistung zu verbessern. Besuchen Sie unsere Homepage, um unsere neuesten Angebote zu sehen. Verwandte PostKeltner-Kanäle Keltner-Kanäle Einführung Keltner-Kanäle sind volatilitätsbasierte Hüllkurven, die über und unter einem exponentiellen gleitenden Durchschnitt liegen. Diese Anzeige ähnelt Bollinger-Bändern, die die Standardabweichung verwenden, um die Bänder einzustellen. Anstatt die Standardabweichung zu verwenden, verwenden Keltner Channels die mittlere True Range (ATR), um den Kanalabstand einzustellen. Die Kanäle sind typischerweise zwei mittlere True Range-Werte oberhalb und unterhalb der 20-Tage-EMA eingestellt. Der exponentielle gleitende Durchschnitt diktiert die Richtung und der mittlere wahre Bereich setzt die Kanalbreite. Keltner-Kanäle sind ein Trend-Indikator, der verwendet wird, um Umkehrungen mit Kanalausbrüchen und Kanalrichtung zu identifizieren. Kanäle können auch verwendet werden, um überkaufte und überverkauft Ebenen identifizieren, wenn der Trend ist flach. In seinem Buch von 1960, wie man Geld in Rohstoffen verdient, hat Chester Keltner die Zehn-Tage-Moving-Average-Handelsregel eingeführt, die als Originalversion von Keltner Channels gutgeschrieben wird. Diese ursprüngliche Version begann mit einem 10-tägigen SMA des typischen Preises als die Mittellinie. Die 10-tägige SMA des High-Low-Bereichs wurde addiert und subtrahiert, um die obere und die untere Kanalleitung einzustellen. Linda Bradford Raschke stellte die neuere Version von Keltner Channels in den 1980er Jahren vor. Wie bei Bollinger Bands wurde in dieser neuen Version eine volatilitätsbasierte Anzeige, Average True Range (ATR) verwendet, um die Kanalbreite einzustellen. StockCharts verwendet diese neuere Version von Keltner Channels. Berechnung Es gibt drei Schritte zur Berechnung von Keltner-Kanälen. Wählen Sie zuerst die Länge für den exponentiellen gleitenden Durchschnitt aus. Als zweites wählen Sie die Zeiträume für den mittleren True Range (ATR). Drittens wählen Sie den Multiplikator für den mittleren True Range. Das obige Beispiel basiert auf den Standardeinstellungen für SharpCharts. Weil sich der gleitende Durchschnitt des Lag-Preises erhöht, wird ein längerer gleitender Durchschnitt mehr Verzögerung und ein kürzerer gleitender Durchschnitt weniger Verzögerung haben. ATR ist die grundlegende Volatilitätseinstellung. Kurze Zeitrahmen, wie z. B. 10, erzeugen eine volatilere ATR, die als 10-Periodenflüchtigkeits-Ebbs und Flüsse schwankt. Längere Zeitrahmen, wie etwa 100, glätten diese Fluktuationen, um ein konstanteres ATR-Lesen zu erzeugen. Der Multiplikator wirkt sich am stärksten auf die Kanalbreite aus. Durch einfaches Umschalten von 2 auf 1 wird die Kanalbreite halbiert. Eine Erhöhung von 2 auf 3 erhöht die Kanalbreite um 50. Hier zeigt ein Diagramm drei Keltner-Kanäle, die auf 1, 2 und 3 ATRs vom mittleren gleitenden Durchschnitt entfernt sind. Diese besondere Technik wurde von Kerry Lovvorn von SpikeTrade seit Jahren befürwortet. Das Diagramm oben zeigt die Standard-Keltner-Kanäle in Rot, einen breiteren Kanal in Blau und einen schmaleren Kanal in Grün. Die blauen Kanäle wurden mit drei mittleren True Range-Werten oberhalb und unterhalb (3 x ATR) eingestellt. Die grünen Kanäle verwendeten einen ATR-Wert. Alle drei teilen sich die 20-Tage-EMA, die die gepunktete Linie in der Mitte ist. Die Indikatorfenster zeigen Unterschiede in der durchschnittlichen True Range (ATR) für 10 Perioden, 50 Perioden und 100 Perioden. Beachten Sie, dass die kurze ATR (10) flüchtiger ist und den breitesten Bereich hat. Im Gegensatz dazu ist 100-Periode ATR viel glatter mit einem weniger volatilen Bereich. Interpretation Indikatoren, die auf Kanälen, Bändern und Umschlägen basieren, sollen die meisten Preisaktionen umfassen. Daher bewegen Bewegungen über oder unter den Kanallinien Aufmerksamkeit, weil sie relativ selten sind. Trends beginnen oft mit starken Bewegungen in die eine oder andere Richtung. Ein Anstieg über der oberen Kanallinie zeigt eine außerordentliche Stärke, während ein Eintauchen unterhalb der unteren Kanallinie eine außerordentliche Schwäche zeigt. Solche starken Bewegungen können das Ende eines Trends und den Anfang eines anderen signalisieren. Mit einem exponentiellen gleitenden Durchschnitt als Grundlage sind Keltner Kanäle ein Trendfolger. Wie bei den gleitenden Durchschnitten und Trend nach Indikatoren verzögert Keltner Kanäle die Kursentwicklung. Die Richtung des gleitenden Mittelwerts diktiert die Richtung des Kanals. Im Allgemeinen ist ein Abwärtstrend vorhanden, wenn sich der Kanal nach unten bewegt, während ein Aufwärtstrend vorhanden ist, wenn sich der Kanal höher bewegt. Der Trend ist flach, wenn sich der Kanal seitwärts bewegt. Ein Kanalaufschwung und Pause oberhalb der oberen Trendlinie können den Beginn eines Aufwärtstrends signalisieren. Ein Kanalabschwung und ein Bruch unterhalb der unteren Trendlinie kann dem Start einen Abwärtstrend signalisieren. Manchmal ist ein starker Trend nicht greifen nach einem Kanalausbruch und Preise oszillieren zwischen den Kanallinien. Solche Handelsbereiche sind durch einen relativ flachen gleitenden Durchschnitt gekennzeichnet. Die Kanalgrenzen können dann verwendet werden, um überkaufte und überverkaufte Ebenen für Handelszwecke zu identifizieren. Versus Bollinger Bands Es gibt zwei Unterschiede zwischen Keltner Channels und Bollinger Bands. Erstens sind Keltner-Kanäle glatter als Bollinger-Bänder, weil die Breite der Bollinger-Bänder auf der Standardabweichung basiert, die flüchtiger als der mittlere True Range (ATR) ist. Viele halten dies für ein Plus, weil es eine konstantere Breite schafft. Damit eignet sich Keltner Channels hervorragend für Trend - und Trendkennzeichnung. Zweitens verwenden Keltner-Kanäle auch einen exponentiellen gleitenden Durchschnitt, der empfindlicher ist als der einfache gleitende Durchschnitt, der in Bollinger-Bändern verwendet wird. Die folgende Tabelle zeigt Keltner-Kanäle (blau), Bollinger-Bänder (rosa), mittlere True Range (10), Standardabweichung (10) und Standardabweichung (20). Beachten Sie, wie die Keltner-Kanäle glatter sind als die Bollinger-Bänder. Beachten Sie auch, dass die Standardabweichung einen größeren Bereich als den durchschnittlichen True Range (ATR) umfasst. Die untenstehende Tabelle zeigt, dass Archer Daniels Midland (ADM) einen Aufwärtstrend startet, während die Keltner Kanäle auftauchen und die Aktie über die obere Kanallinie stürzt. ADM war in einem klaren Abwärtstrend im April-Mai, während die Preise weiterhin den unteren Kanal durchbohrten. Mit einem starken Anstieg im Juni überstiegen die Preise den oberen Kanal und der Kanal erschien, um einen neuen Aufwärtstrend zu starten. Beachten Sie, dass die Preise über dem unteren Kanal auf Dips in den frühen und späten Juli. Sogar mit einem neuen Aufwärtstrend gegründet, ist es oft klug, auf einen Pullback oder besseren Einstiegspunkt zu warten, um das Verhältnis von Belohnung zu Risiko zu verbessern. Impulsoszillatoren oder andere Indikatoren können dann verwendet werden, um überschüssige Messwerte zu definieren. Diese Grafik zeigt StochRSI. Einer der empfindlicheren Impuls-Oszillatoren, tauchen unter 0,20, um mindestens dreimal während des Aufwärtstrendes überverkauft zu werden. Die nachfolgenden Kreuze zurück über .20 signalisierten eine Wiederaufnahme des Aufwärtstrends. Das zweite Diagramm zeigt Nvidia (NVDA), die einen Abwärtstrend mit einem starken Rückgang unterhalb der unteren Kanallinie beginnt. Nach dieser ersten Pause traf die Aktie zwischen Mitte Mai und Anfang August den Widerstand in der Nähe der 20-Tage-EMA (mittlere Linie). Die Unfähigkeit, sogar nahe an die obere Kanallinie zu gelangen, zeigte einen starken Abwärtsdruck. Ein 10-Perioden-Commodity Channel Index (CCI) wird als der Impulsoszillator gezeigt, um kurzfristige überkaufte Bedingungen zu identifizieren. Ein Umzug über 100 gilt als überkauft. Ein nachfolgender Rücksprung unter 100 signalisiert eine Wiederaufnahme des Abwärtstrends. Dieses Signal funktionierte bis September. Diese fehlgeschlagenen Signale zeigten eine mögliche Trendänderung an, die anschließend mit einem Bruch über der oberen Kanallinie bestätigt wurde. Flat Trend Sobald ein Handelsbereich oder eine flache Handelsumgebung identifiziert wurde, können Händler die Keltner Channels nutzen, um überkaufte und überverkaufte Level zu identifizieren. Ein Trading-Bereich kann mit einem flachen gleitenden Durchschnitt und dem Average Directional Index (ADX) identifiziert werden. Die nachstehende Grafik zeigt, dass IBM zwischen Februar bis Ende September zwischen dem Support im Bereich 120-122 und dem Widerstand im Bereich 130-132 fluktuiert. Die 20-Tage-EMA, mittlere Linie, verzögerte Preisaktion, aber abgeflacht von April bis September. Das Indikatorfenster zeigt ADX (schwarze Linie), die einen schwachen Trend bestätigt. Niedriger und fallender ADX zeigt einen schwachen Trend. Hohe und steigende ADX zeigt einen starken Trend. ADX war unter 40 die ganze Zeit und unter 30 die meiste Zeit. Dies spiegelt das Fehlen von Trend. Auch bemerken, dass ADX am Anfang Juni und erreichte bis Ende August. Bewaffnet mit den Aussichten einer schwachen Tendenz und Handelsstrecke können Händler Keltner Kanäle verwenden, um Umkehrungen vorwegzunehmen. Darüber hinaus bemerken, dass die Kanallinien oft mit Chartunterstützung und Widerstand übereinstimmen. IBM trat unterhalb der unteren Kanallinie dreimal von Ende Mai bis Ende August. Diese Dips bildeten risikoarme Einstiegspunkte. Die Aktie schaffte es nicht, die obere Kanallinie zu erreichen, erreichte aber die Nähe, da sie sich in der Widerstandszone umkehrte. Das Disney-Diagramm zeigt eine ähnliche Situation. Schlussfolgerungen Keltner Channels sind ein Trend-Indikator, der den zugrunde liegenden Trend identifiziert. Trend-Identifikation ist mehr als die Hälfte der Schlacht. Der Trend kann oben, unten oder flach sein. Unter Verwendung der oben beschriebenen Methoden können Händler und Investoren den Trend identifizieren, eine Handelspräferenz zu etablieren. Bullische Trades sind in einem Aufwärtstrend begünstigt und bearish Trades sind in einem Abwärtstrend begünstigt. Eine flache Tendenz erfordert einen flinkeren Ansatz, weil die Preise oft an der oberen Kanallinie und der Mulde an der unteren Kanallinie spitzen. Wie bei allen Analysetechniken sollten Keltner Channels in Verbindung mit anderen Indikatoren und Analysen verwendet werden. Momentum Indikatoren bieten eine gute Ergänzung zu den trendorientierten Keltner Channels. SharpCharts Keltner Kanäle finden Sie in SharpCharts als Preisüberlagerung. Wie bei einem gleitenden Durchschnitt sollten Keltner-Kanäle auf einer Preisplotkarte gezeigt werden. Nach Auswahl der Anzeige im Dropdown-Feld erscheint die Standardeinstellung im Parameterfenster (20,2.0,10). Die erste Zahl (20) setzt die Perioden für den exponentiellen gleitenden Durchschnitt. Die zweite Zahl (2.0) ist der ATR-Multiplikator. Die dritte Zahl (10) ist die Anzahl der Perioden für den mittleren True Range (ATR). Diese Standardparameter stellen die Kanäle 2 ATR-Werte oberhalb der 20-Tage-EMA ein. Benutzer können die Parameter entsprechend ihrer Charting-Anforderungen ändern. Klicken Sie hier für ein Live-Beispiel. Oversold nach Bullish Keltner Channel Breakout: Dieser Scan sucht nach Beständen, die über ihren oberen Keltner Channel vor 20 Tagen brachen, um einen Aufwärtstrend zu bestätigen oder zu etablieren. Die aktuelle 10-Perioden-CCI liegt unter -100, um einen kurzfristigen überverkauften Zustand anzuzeigen. Überkauft nach Bearish Keltner Channel Breakout: Dieser Scan sucht nach Beständen, die unter ihrem unteren Keltner Channel vor 20 Tagen brachen, um einen Abwärtstrend zu bestätigen oder zu etablieren. Die aktuelle 10-Periode CCI liegt über 100, um einen kurzfristigen überkauften Zustand anzugeben. Weitere Studie